Процент прибыльных сделок

Процент прибыльных сделок

Автор: Noro
24.03.2018

Нам в трейдинге нужен какой-то ориентир для того чтобы мы могли оценивать качество торговой системы (торговой стратегии), или же оценивать качество прогнозов какого-то аналитика. Как правило, человек довольно скоро догадается что оценивать по одной лишь доходности было бы не верно. Ведь сравнивая результаты часто окажется что у двух разных человек (или торговых систем) был разный срок работы. Становится понятно что прибыль зависит не только от качества торговли (или прогнозирования), но еще и просто от срока. Тогда ищется иной, более подходящий, ориентир. И обычно это процент прибыльных сделок (или прибыльных прогнозов). Что тоже станет ошибочным ориентиром. И это не сильно удивительно. Начинающий должен ошибаться и заблуждаться. Во всём. Этим он от уже опытных по сути и отличается.

Почему процент прибыльных не показатель?

Потому что не учитывает тот факт что размер прибыли от прибыльной сделки вовсе не равен размеру убытка от убыточной сделки. Допустим, у трейдера 40% прибыльных прогнозов, при этом в среднем прибыльная сделка приносит 10% к депозиту, а убыточная в среднем создаёт убыток на -2%. Тогда в результате 10 его сделок получается следующее:

  • 10 сделок
  • 4 прибыльных сделки
  • 6 убыточных сделок
  • 10% * 4 = 40% прибыли от всех прибыльных сделок
  • -2% * 6 = -12% убыток от всех убыточных сделок
  • 28% итоговый результат

 

А есть еще один трейдер, у которого 80% сделок прибыльны, но убыток от убыточной сделки в разы больше. Например, его убыток это 10%, а его прибыль это 2%. Тогда будет следующее:

  • 10 сделок
  • 8 прибыльных сделок
  • 2 убыточных сделки
  • 2% * 8 = 16% прибыли от всех прибыльных сделок
  • -10% * 2 = -20% убыток от всех убыточных сделок
  • -4% итоговый результат

 

Как видим из примеров выше, у трейдера с 40% прибыльных прогнозов итоговый результат +28% к депозиту, а у трейдера с 80% прибыльных прогнозов итоговой результаты -4% от депозита. И никаких ошибок в логике тут нет.

Вывод: процент прибыльных сделок без учета размеров прибылей и убытков не является показателем качества торговли (или прогнозов).

Формула лучше

Идеальной формулы нет вообще. Но этот вариант куда лучше. Раз уж игнорировать средний размер прибылей и убытков от позиций оказалось неверно, то в правильной формуле они должны быть учтены.

Более правильная формула:

 

Результат = % прибыльных * размер прибылей — % убыточных * размер убытков

 

Такая формула тоже будет не идеальной. Она будет даже не полной. Например, как видим, в формуле вообще не учитывается размер просадки. Не учитывается обыгрывает ли по доходности рынок или какую-то безрисковую процентную ставку. А ведь это тоже важный показатель. Чтобы всё учесть в формуле придумываются коэффициенты. Например, коэффициент Шарпа или коэффициент Сортино. Однако, и они удовлетворяют не всех, и об этом часто спорят. Раз уж нет формулы удовлетворяющей всех, то предпочитаю говорить что идеальной формулы нет. По моему мнению идеальная формула должна удовлетворять всех.